José Carracao nació en Ceuta, pero se trasladó joven a la localidad de Jimena de la Frontera, donde ejerció la labor docente. Fue en Jimena, donde asumió el cargo de alcalde desde el inicio de las corporaciones democráticas en 1979 hasta 1994. 

Durante ese tiempo, compaginó también sus funciones como presidente de la Mancomunidad de Municipios del Campo de Gibraltar, desde su creación en 1985 hasta 1999.

En marzo de 1993 fue elegido senador, cargo en el que asumió funciones como portavoz del grupo socialista en la Comisión de Asuntos Exteriores. 

En su partido, el PSOE, asumió también durante años el cargo de secretario comarcal.